Los datos se leen como configuración del ticket: desviación, tipo de orden, tamaño — FxPro Argentina 2026
Medido minuto a minuto en el feed Raw+, y luego leído como los tres campos que configuras antes de que llegue el minuto: cuánto peor puede ser la ejecución que aceptarás, qué tipo de orden envías y el volumen que multiplica ambas cosas.
Abrir una cuenta en «FxPro» →Una publicación programada no cambia las reglas del ticket de orden; cambia los números a los que se aplican esas reglas. Durante unos segundos la cotización se ensancha, el precio se mueve entre el clic y la ejecución, y una orden de protección colocada a una distancia perfectamente válida puede ser alcanzada sin que el mercado en calma haya operado nunca ahí. Esta página lee esos minutos medidos como configuración del ticket: tipo de orden, desviación máxima, volumen y qué puede hacer el servidor con cada uno de ellos.
CPI, Core CPI n.s.a. m/m, CPI a/a, Core CPI m/m — 14 jul 2026, 09:30 ART
| Instrumento | Spread en calma (pips) | Pico en la publicación | Costo total en el pico | Pico frente al rango diario | El pico llega tras | Brecha de cotización más larga | Vuelta a la normalidad |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| EUR/USD | 0.2 | 9.2 (×46.0) | $99/lote | 16% | 5 s | 1.7 s | 129 s |
| GBP/USD | 0.6 | 7.1 (×11.8) | $78/lote | 10% | 1 s | 1.9 s | 1 s |
| AUD/USD | 0.4 | 4.2 (×10.5) | $49/lote | 9% | 1 s | 1.3 s | 8 s |
| USD/CAD | 0.4 | 6 (×15.0) | $50/lote | 10% | 2 s | 1.2 s | 3 s |
| USD/JPY | 0.3 | 16.9 (×56.3) | $113/lote | 11% | 1 s | 1.4 s | 129 s |
| XAU/USD (oro) | 15 | 150 (×10.0) | $157/lote | 2% * | 65 s | 0.8 s | 65 s * |
Definiciones: spread en calma = mediana de los 15 minutos previos a la publicación; pico = la cotización más amplia después de ella. Costo total = spread pico × valor del pip + $7 de comisión Raw+ ida y vuelta ($3.50/lado, 1 lote) — el costo total de EUR/USD en calma es $9 ($2 de spread + $7 de comisión). Pico frente al rango diario = spread pico como proporción del rango diario promedio del instrumento. Vuelta a la normalidad = primera cotización por debajo de 1.5× la mediana en calma. * El oro siempre se mueve amplio en relación con el FX, por lo que su proporción del rango diario es pequeña y “se recupera” casi al instante según esta medida. Horas en ART.
Lo que se publicó
| Publicación | Real | Previsión |
|---|---|---|
| IPC | 332.568 | 332.371 |
| Core CPI n.s.a. m/m | 0 | — |
| CPI a/a | 3.5 | 3.8 |
| Core CPI m/m | 0 | 0.2 |
| CPI m/m | -0.4 | 0.5 |
Valores según los publica el feed del calendario de la plataforma (su propia escala — p. ej. las nóminas en miles).
La realidad de la ejecución: la brecha, no el spread
En esta ventana el feed quedó en silencio durante hasta 1.9 s en un solo instrumento — aproximadamente 22× el tiempo de ida y vuelta medido de la orden. Una orden a mercado enviada hacia ese silencio se ejecuta a la siguiente cotización real, donde sea que se imprima: ese vacío — no el spread — es donde vive el deslizamiento por noticias.
| Instrumento (1.00 lote) | Ida y vuelta de orden | Desviación media | Ejecuciones en el lado peor |
|---|---|---|---|
| EUR/USD | 89 ms | +0.0 pt | 0/3 ejecuciones peores |
| GBP/USD | 88 ms | +1.0 pt | 2/3 ejecuciones peores |
| XAU/USD (oro) | 83 ms | +9.7 pt | 2/3 ejecuciones peores |
Latencia de orden y slippage medidos con órdenes reales en un mercado CALMO — una ejecución en horario de noticias hereda los saltos de cotización de arriba sobre esta línea base.
Los seis instrumentos, minuto a minuto
Cada celda es el promedio spread de ese minuto como múltiplo de la mediana en calma — los picos instantáneos en la tabla de arriba son cotizaciones individuales dentro del minuto 0, así que un promedio por minuto de ×4 y un pico instantáneo de ×18 describen el mismo evento.
| Minuto vs publicación | -3 | -2 | -1 | +0 | +1 | +2 | +3 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| EUR/USD | ×1.0 | ×2.5 | ×3.1 | ×5.1 | ×3.1 | ×1.4 | ×1.0 |
| GBP/USD | ×1.0 | ×1.4 | ×1.9 | ×2.3 | ×1.8 | ×1.1 | ×1.0 |
| AUD/USD | ×0.9 | ×1.3 | ×2.5 | ×2.4 | ×2.1 | ×1.0 | ×0.8 |
| USD/CAD | ×0.7 | ×1.5 | ×2.7 | ×2.9 | ×2.6 | ×1.0 | ×0.8 |
| USD/JPY | ×1.0 | ×2.0 | ×3.1 | ×6.4 | ×3.8 | ×1.5 | ×1.0 |
| XAU/USD (oro) | ×1.0 | ×2.0 | ×2.4 | ×4.7 | ×2.6 | ×1.3 | ×1.0 |
La densidad de ticks entre instrumentos alcanzó ×1.4–×2.2 la tasa habitual en el minuto de la publicación; todo vuelve a la normalidad hacia los +2 minutos.
Contexto honesto: noticias vs el rollover diario
| Instrumento | Pico de esta publicación (pips) | Peor hora diaria (rollover) | ¿Cuál es peor? |
|---|---|---|---|
| EUR/USD | 9.2 | 5.5 | la publicación es peor |
| GBP/USD | 7.1 | 15 | el rollover es peor |
| AUD/USD | 4.2 | 21.6 | el rollover es peor |
| USD/CAD | 6 | 16.8 | el rollover es peor |
| USD/JPY | 16.9 | 16 | la publicación es peor |
| XAU/USD (oro) | 150 | 175 | el rollover es peor |
En varios majors la hora cotidiana del rollover es más amplia que una publicación de primer nivel — una razón más de que el salto de cotización, no el spread, es el verdadero riesgo de las noticias.
Stops que sobreviven al pico
El nivel de stops medido de FxPro el nivel de stops es 0 puntos en los seis instrumentos — los stops y las órdenes straddle pueden colocarse a cualquier distancia. El piso práctico durante una publicación es el spread mismo: en esta impresión, un stop de EUR/USD más cercano que unos 13.8 pips podría haber sido ejecutado solo por el spread, con el precio prácticamente sin moverse, y un stop de oro dentro de 225 puntos ($2.25) estuvo igualmente expuesto. El colchón de 1.5× sobre el pico medido cubre el vaivén posterior al pico antes de que las cotizaciones se asienten.
Cada publicación que hemos medido (38 ventanas desde jul 2026)
| Cuándo (ART) | Divisa | Publicación | Real vs pronóstico | Mayor ampliación | Recuperación |
|---|---|---|---|---|---|
| 7 ago, 09:30 | USD | Ingresos medios por hora m/m, Nóminas no agrícolas, Tasa de desempleo | Ingresos medios por hora m/m: 0.1 vs 0.3 previsto; Nóminas no agrícolas: -23 vs 41 previsto | EUR/USD ×28.5 | 125 s |
| 5 ago, 09:15 | USD | Cambio del empleo no agrícola de ADP | Cambio del empleo no agrícola de ADP: 44 vs -12 pronosticado | USD/JPY ×7.7 | 31 s |
| 4 ago, 11:00 | USD | Ofertas de empleo JOLTS | Ofertas de empleo JOLTS: 7.359 vs 6.948 pronóst. | USD/JPY ×9.7 | 31 s |
| 3 ago, 11:00 | USD | Precios pagados del ISM manufacturero, PMI manufacturero del ISM | Precios pagados del ISM manufacturero: 71.1 vs 65.7 pronóst.; PMI manufacturero del ISM: 55.6 vs 53 pronóst. | USD/JPY ×9.0 | 48 s |
| 3 ago, 10:45 | USD | PMI manufacturero de S&P Global | PMI manufacturero de S&P Global: 53.9 vs 54.5 pronóst. | USD/JPY ×5.3 | — s |
| 24 de julio, 11:00 | USD | Ventas de viviendas nuevas | Ventas de viviendas nuevas: 0,628 frente a la previsión de 0,547 | AUD/USD ×2.0 | 0 s |
| 23 de julio, 09:15 | EUR | Decisión del BCE sobre los tipos de interés, Decisión del BCE sobre el tipo de la facilidad de depósito | Decisión del BCE sobre el tipo de interés: 2,4; Decisión del BCE sobre el tipo de la facilidad de depósito: 2,25 | EUR/USD ×4,5 | 21 s |
| 6 discursos programados / eventos de baja volatilidad (Conferencia de prensa sobre política monetaria del ECB, Variación de inventarios de petróleo crudo de la EIA, Precios pagados del ISM no manufacturero, Solicitudes iniciales de subsidio por desempleo) | sin reacción medible (<×1.5) | — | |||
Este historial crece automáticamente: cada publicación de alto impacto se captura una vez y se conserva.
Cómo se midió esto
- Los horarios de publicación provienen del calendario económico de la plataforma (solo de alto impacto).
- Para cada publicación, todos los ticks 15 minutos a cada lado se extraen del propio feed MT5 de FxPro y se reducen a una curva de spread por minuto.
- Recuperación = primera cotización tras el pico de vuelta por debajo de 1.5× la mediana en calma.
- Las cifras se actualizan según un calendario y varían de un dato a otro.
El salto de precio, no el spread, es lo que determina tu ejecución
En los segundos alrededor de una publicación, el número que duele rara vez es el ancho de la cotización. Es la distancia que recorre el precio entre el momento en que haces clic y el momento en que el servidor acepta la orden. El spread es un costo que puedes leer por anticipado; el salto de precio es un costo que descubres después.
MetaTrader 5 pone esa elección en el propio ticket, en el campo de desviación máxima de la ventana de órdenes a mercado. En cero, la terminal rechaza cualquier precio peor que el cotizado, así que obtienes el precio en el que hiciste clic o no obtienes ninguna posición. Con un valor amplio, el ticket se ejecuta al precio que haya disponible, lo que es una certeza de ejecución comprada con un precio desconocido. Ninguna de las dos configuraciones es gratuita, y los minutos de la publicación son justamente cuando aparece la diferencia entre ellas.
Las órdenes pendientes se comportan de forma distinta, y no a tu favor
Una orden stop es una instrucción para operar a mercado una vez que se toca un nivel, así que en un pico se ejecuta al primer precio realmente disponible, que puede estar bastante más allá del nivel que la activó. Una orden limit se ejecuta en su nivel o mejor, o no se ejecuta en absoluto, lo que significa que en un movimiento rápido puede quedarse atrás mientras el mercado se va sin ti.
Ese es todo el compromiso en una sola frase: una orden stop compra certeza de ejecución a un precio incierto, una orden limit compra certeza de precio con una ejecución incierta. Una publicación es el momento en que ambas incertidumbres son mayores, y elegir el tipo de orden por anticipado es el único punto en el que controlas a cuál de las dos te expones.
El volumen es la configuración que siempre funciona
El ancho de la cotización y el tamaño del salto los decide el mercado. El volumen del ticket lo decides tú, y multiplica ambos. Reducir el tamaño a la mitad reduce a la mitad el costo de entrada ampliado, reduce a la mitad el dinero detrás de cada punto de una ejecución imprevista y reduce a la mitad lo que se lleva un stop ejecutado con salto. Es el único campo de esta discusión que responde a una decisión.
La misma cifra también determina si una orden de protección está lo suficientemente lejos como para sobrevivir al minuto. El mapa de calor medido en esta página muestra cuánto se ensanchó realmente la cotización por instrumento; un stop más cercano que eso en puntos era matemáticamente alcanzable sin importar lo que hiciera el gráfico de precios después.
El reloj que siguen las publicaciones y el que muestra tu terminal
La hora de publicación es fija y se anuncia por anticipado; solo la reacción es desconocida. MetaTrader 5 lleva el calendario en la Caja de herramientas y muestra la hora programada de cada entrada, pero las marcas de tiempo de tu gráfico pertenecen al servidor de trading, que no necesariamente está en tu propia zona horaria.
Leer un calendario de publicaciones con el reloj equivocado es una forma común y totalmente evitable de mantener una posición imprevista durante una de ellas. La conversión entre el reloj del servidor y la hora local, y el rollover diario que también rige, se explica en la horarios de negociación página.
Lo que el servidor sigue rechazando en el minuto de la publicación
Ninguna de las reglas habituales del ticket de orden se suspende mientras se digiere una publicación. El volumen sigue teniendo que estar entre el mínimo y el máximo y ajustarse al paso de 0.01. El margen libre se sigue verificando contra el tamaño al precio de ese segundo, que en un movimiento rápido no es el precio que estabas viendo cuando lo decidiste. El símbolo sigue teniendo que estar dentro de su propia sesión.
La diferencia es que las tres se evalúan contra números que se están moviendo. Un tamaño que un minuto antes resultaba cómodamente asequible puede no pasar la verificación de margen libre mientras la cotización está amplia, y el rechazo se reporta entonces como una orden rechazada en lugar de lo que realmente es: un tamaño que superó a la cuenta durante unos segundos. La versión campo por campo de estas reglas está en la condiciones de trading página.
Leer las consecuencias en tu propio ticket
Una vez que pasó el minuto, la terminal conserva todo lo necesario para reconstruir lo que ocurrió. La pestaña Journal contiene la solicitud y el resultado con marcas de tiempo, la posición u operación en la pestaña History contiene el precio realmente ejecutado, y la diferencia entre ambos es el deslizamiento en puntos, que se convierte en dinero exactamente igual que el spread: puntos por valor del tick por volumen.
Hacer esa cuenta una vez, en una operación que te sorprendió, vale más que cualquier regla general sobre operar publicaciones. Convierte una impresión —la ejecución fue mala— en una cifra que puedes comparar con las ventanas medidas más arriba y con el costo habitual del mismo instrumento en el diferenciales en tiempo real página.
Configurar un ticket alrededor de una publicación programada
- Revisa la entrada del calendario y convierte su hora al reloj con el que se marca tu gráfico.
- Decide antes de que llegue el minuto si quieres certeza de precio o certeza de ejecución: aquí no se pueden tener ambas.
- Configura la desviación máxima de forma deliberada: cero para rechazar una peor ejecución, amplia para aceptar lo que haya disponible.
- Elige el tipo de orden pendiente con la misma lógica: una orden stop se ejecutará más allá de su nivel en un salto, una orden limit puede no ejecutarse en absoluto.
- Dimensiona el ticket de modo que la cotización más amplia medida arriba y la distancia hasta tu stop sean ambas asumibles con ese volumen.
- Decide por anticipado qué pasa con las posiciones ya abiertas, porque dejarlas también es una decisión.
Las ventanas medidas arriba muestran lo que hizo la cotización en publicaciones pasadas en una cuenta real Raw+. Describen esos minutos, no el próximo.
Configuración del ticket en el minuto de la publicación
| La configuración | Qué hace en un pico | Qué te cuesta |
|---|---|---|
| Desviación máxima en cero | rechaza en lugar de aceptar un peor precio | puedes terminar sin ninguna posición |
| Desviación máxima amplia | acepta cualquier precio disponible | el precio de ejecución es desconocido hasta que se concreta |
| Buy stop o sell stop pendiente | se convierte en orden a mercado una vez que se toca el nivel | se ejecuta más allá del nivel cuando el precio da un salto |
| Buy limit o sell limit pendiente | se ejecuta en el nivel o mejor, o no se ejecuta | sin posición cuando el movimiento se va sin ti |
| Un stop ya colocado en el mercado | puede ser alcanzado solo por el ensanchamiento de la cotización | una salida a un precio que el mercado en calma nunca mostró |
| Volumen | escala todas las líneas anteriores | la única cifra aquí que estableces tú mismo |
Campos del ticket de orden en MetaTrader 5; los minutos medidos arriba muestran las condiciones en las que se aplican.
Después de la publicación: qué leer y dónde
| La pregunta | Dónde está la respuesta | En qué se convierte |
|---|---|---|
| ¿Qué precio pedí? | la pestaña Journal, en la marca de tiempo de la solicitud | la referencia para todo lo que sigue |
| ¿A qué precio me ejecutaron? | la operación en la pestaña History | la diferencia es el deslizamiento, en puntos |
| ¿Cuánto costó esa diferencia? | puntos por valor del tick por volumen | dinero, en la misma escala que el spread |
| ¿La cotización estaba inusualmente amplia? | las ventanas medidas en esta página | si la ejecución fue común o excepcional |
| ¿Por qué se rechazó la orden? | la línea del Journal y, luego, la especificación | volumen, margen libre o sesión, como siempre |
Los cinco se pueden leer en MetaTrader 5 sin preguntarle a nadie.